Sprawdź płynność firmy z bilansu: wskaźnik bieżący, szybki i gotówkowy oraz kapitał obrotowy netto, z oceną względem przedziałów z literatury i kwotą brakującą do 1,2.
Kalkulator Płynności Finansowej - Bieżąca, Szybka, Gotówkowa
Sprawdź płynność firmy z bilansu: wskaźnik bieżący, szybki i gotówkowy oraz kapitał obrotowy netto, z oceną względem przedziałów z literatury i kwotą brakującą do 1,2.
Parametry
Wprowadź dane do obliczeń
💡 Wypełnij wszystkie wymagane pola, aby odblokować przycisk obliczania
Trzy wskaźniki płynności i kapitał obrotowy z jednego bilansu
Bilans hurtowni: 800 000 zł aktywów obrotowych, z czego 520 000 zł to zapasy, 40 000 zł na rachunku i 500 000 zł zobowiązań krótkoterminowych. Płynność bieżąca wychodzi 1,60, czyli w przedziale 1,2-2,0, który podaje większość polskich podręczników. Płynność szybka to już tylko 0,56, a gotówkowa 0,08. Kalkulator liczy wszystkie trzy wskaźniki naraz, dokłada kapitał obrotowy netto i od razu pokazuje, który z nich odstaje i ile brakuje do dolnej granicy.
Skąd wziąć liczby z bilansu - krok po kroku
Wszystkie pola odpowiadają pozycjom bilansu z załącznika nr 1 do ustawy o rachunkowości, więc wystarczy jedno sprawozdanie finansowe.
- Aktywa obrotowe - suma pozycji B po stronie aktywów, np. 800 000 zł. Obejmuje zapasy, należności krótkoterminowe, inwestycje krótkoterminowe i rozliczenia międzyokresowe.
- Zapasy - pozycja B.I: materiały, produkty w toku, wyroby gotowe, towary i zaliczki na dostawy. Firma usługowa często ma tu 0 zł.
- Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe - pozycja B.IV, np. opłacone z góry ubezpieczenie czy abonamenty. Nie da się nimi zapłacić faktury, dlatego wskaźnik szybki je odejmuje.
- Środki pieniężne - pozycja B.III.1.c, czyli gotówka w kasie, na rachunkach i inne aktywa pieniężne. Pole nieobowiązkowe: bez niego kalkulator pominie płynność gotówkową.
- Zobowiązania krótkoterminowe - pozycja B.III po stronie pasywów: kredyt obrotowy, faktury dostawców, podatki i wynagrodzenia do zapłaty.
- Odczytaj wyniki - trzy wskaźniki z oceną, kapitał obrotowy netto, kwotę brakującą do 1,2 albo nadwyżkę ponad 2,0 oraz udział zapasów w aktywach obrotowych.
Bieżąca, szybka i gotówkowa: co odróżnia te wskaźniki
Wszystkie trzy mają ten sam mianownik, zobowiązania krótkoterminowe. Różni je tylko to, jaką część majątku obrotowego uznajemy za gotową do zapłaty rachunków. Płynność bieżąca bierze całe aktywa obrotowe i zakłada, że zapasy też da się sprzedać. To najstarszy z tych wskaźników i najbardziej optymistyczny.
Płynność szybka wyrzuca zapasy i rozliczenia międzyokresowe, bo ani towaru z magazynu, ani opłaconego z góry abonamentu nie przelejesz dostawcy jutro rano. Zostają należności i inwestycje krótkoterminowe z gotówką. Duża różnica między wskaźnikiem bieżącym a szybkim oznacza, że sporo kapitału siedzi w magazynie. W przykładzie hurtowni ta różnica to 1,04, a zapasy stanowią 65 % aktywów obrotowych.
Płynność gotówkowa zostawia wyłącznie środki pieniężne. Mówi, jaką część zobowiązań firma zapłaci od ręki, bez czekania na klientów. Większość badaczy uznaje ją za najmniej informacyjną z trzech, bo stan rachunku zmienia się z dnia na dzień.
Kapitał obrotowy netto to po prostu różnica: aktywa obrotowe minus zobowiązania krótkoterminowe. Dodatni oznacza, że część majątku obrotowego jest finansowana kapitałem stałym (własnym i długoterminowym). Ujemny, że zobowiązania bieżące są większe niż cały majątek obrotowy.
Jakie wartości uznają za prawidłowe autorzy podręczników
Nie ma jednej normy. M. Wasilewski i A. Pisarska (SGGW) zestawili przedziały podawane w polskiej literaturze i większość z nich mieści się w granicach 1,2-2,0 dla wskaźnika bieżącego oraz około 1,0 dla szybkiego. Kalkulator ocenia wynik według przedziałów w ostatnim wierszu tabeli.
| Autor (za zestawieniem SGGW) | Płynność bieżąca | Płynność szybka |
|---|---|---|
| M. Sierpińska, T. Jachna | 1,2-2,0 | 1,0 |
| Bednarski | 1,5-2,0 | co najmniej 1,0 |
| Nowak | 1,5-2,0 | 1,2-1,5 |
| Świderska (red.) | co najmniej 2,0 | - |
| Wędzki | zależnie od branży | zależnie od branży |
| Przedziały w kalkulatorze | 1,2-2,0 | 1,0-1,3 |
Przedział 1,0-1,3 dla wskaźnika szybkiego M. Lesiak (Uniwersytet Łódzki) przytacza za ING Securities jako poziom uznawany w praktyce za zadowalający. Dla płynności gotówkowej kalkulator przyjmuje 0,2-0,4, przedział, który Wasilewski i Pisarska uznają za zadowalający przy braku zgody w literaturze.
Pięć bilansów przeliczonych w kalkulatorze
Te same trzy wskaźniki dla pięciu różnych układów bilansu. Widać, że płynność bieżąca w normie nic jeszcze nie przesądza.
| Dane (aktywa obrotowe / zapasy / gotówka / zobowiązania) | Bieżąca | Szybka | Gotówkowa | Co z tego wynika |
|---|---|---|---|---|
| Hurtownia: 800 / 520 / 40 / 500 tys. zł | 1,60 | 0,56 | 0,08 | płynność zależy od sprzedaży towaru |
| Usługi: 300 / 0 / 90 / 200 tys. zł | 1,50 | 1,50 | 0,45 | bez zapasów oba wskaźniki są równe |
| Produkcja: 2 400 / 900 (+50 RMK) / 300 / 1 600 tys. zł | 1,50 | 0,91 | 0,19 | blisko granic, bez sygnału alarmowego |
| Napięta: 450 / 200 / 20 / 520 tys. zł | 0,87 | 0,48 | 0,04 | do 1,2 brakuje 174 000 zł |
| Nadpłynność: 1 000 / 100 / 600 / 350 tys. zł | 2,86 | 2,57 | 1,71 | 300 000 zł ponad poziom 2,0 |
W firmie napiętej kalkulator podaje też drugą drogę do wskaźnika 1,2: zmniejszenie zobowiązań krótkoterminowych o 145 000 zł bez ruszania aktywów. Tak działa na przykład zamiana kredytu obrotowego na kredyt długoterminowy, który w bilansie przestaje być zobowiązaniem bieżącym.
Zanim uznasz wynik za zły
Dla kogo są te trzy wskaźniki
Właściciel małej firmy sprawdzi, czy przy obecnych zobowiązaniach stać go na większe zamówienie towaru. Księgowa szybko policzy wskaźniki do analizy sprawozdania. Kontrahent oceni na podstawie złożonego sprawozdania, czy dawać odroczony termin płatności. Student przeliczy zadanie z analizy finansowej i zobaczy, który składnik zmienia wynik.
Najczęstsze wątpliwości przy liczeniu płynności
Powiązane narzędzia
Kalkulator Kosztów Produkcji
Koszt jednej sztuki z materiałów, robocizny i kosztów wydziałowych - Zobacz kalkulator
Kalkulator Kosztu Pozyskania Klienta
CAC płatny i łączny z reklam, płac zespołu, narzędzi i rabatów - Zobacz kalkulator
Kalkulator Cash Flow
Przepływy pieniężne za okres, czyli płynność w ujęciu dynamicznym - Zobacz kalkulator
Kalkulator Rotacji Zapasów
Ile dni towar leży w magazynie, zanim zamieni się w sprzedaż - Zobacz kalkulator
Kalkulator Burn Rate
Na ile miesięcy wystarczy gotówki przy obecnym tempie wydatków - Zobacz kalkulator
Kalkulator Dźwigni Operacyjnej
O ile spadnie zysk, gdy spadnie sprzedaż - Zobacz kalkulator
Kalkulator ROE
Rentowność kapitału własnego z tego samego sprawozdania - Zobacz kalkulator
Kalkulator Punktu Rentowności
Przy jakiej sprzedaży firma przestaje tracić - Zobacz kalkulator
Kalkulator zweryfikowany przez zespół LiczGrupa.pl
Treść, wzory i wyniki zostały sprawdzone pod kątem poprawności i aktualności przez nasz zespół specjalistów.
Sprawdził: Krystian Szyszka